Вартість чистих активів (NAV) представляє внутрішню вартість акцій фонду. Певним чином вона схожа на балансову вартість компанії. ВЧА розраховується шляхом ділення загальної вартості всіх грошових коштів і цінних паперів у портфелі фонду за вирахуванням будь-яких зобов’язань на кількість акцій в обігу.
Вартість чистих активів (NAV) визначається як вартість активів фонду мінус вартість його зобов’язань. Термін «вартість чистих активів» зазвичай використовується по відношенню до взаємних фондів і використовується для визначення вартості утримуваних активів.
NAV просто вказує ціну, за якою ви купуєте або викупляєте паї спільного фонду. Він не відображає результативність або прибутки взаємного фонду. Однак ви можете використовувати його для відстеження зростання або минулих показників фонду.
Жодна конкретна вартість не може вважатися хорошою вартістю чистих активів для пайових фондів, залежно від інвестиційної мети, категорії фонду та інвестиційної стратегії. Загалом, хороша NAV узгоджується з цілями інвестування та відповідає толерантності до ризику інвестора, інвестиційному горизонту та фінансовим цілям.
Уявлення про те, що показники взаємного фонду обернено пропорційні його ВЧА, є помилковим. ВЧА – це просто вартість одиниці фонду, і вона не відображає його якість чи потенціал. Наприклад, фонд із ВЧА 22 рупії не обов’язково є вищим або нижчим за фонд із ВЧА 85 рупій.
Вартість чистих активів (NAV) є фундаментальною концепцією взаємних інвестиційних фондів, яка виконує функції ключовий показник вартості та ефективності фонду. Розуміння NAV має вирішальне значення для прийняття інвесторами обґрунтованих рішень щодо інвестицій у взаємні фонди.